Un' oncia d'argento

[oento]

La MGV (MAG Silver Corporation) la quale possiede concessioni minerarie in Messico, ha pubblicato una relazione di stima

sulla miniera di Juanicipio (di sua proprietà) situata nella regione di Fresnillo (nord-ovest di Città del Messico).

MGV durante una serie di ricerche ed esplorazioni hanno rilevato una vena ad "alta qualità", la quale contiene

46,5 Oz/tonn. di argento (quattro volte superiore alla vicina vena "Valdecanas").

Uno studio della società stima che il giacimento di Juanicipio contenga 110.800.000 di once di argento.

[rick2]

mi intrometto anch io ultimamente sto vedendo lotti di monete che vanno a sconto sull argento perche` nessuno le vuole.

tra queste vi dico che si trova anche roba interessante.

io per esempio ultimamente ho trovato a meno dell argento un 2 kronor svedesi 1903 , un 2000 ryal iraniano del 1880 ca e una rupia EIC del 1820 circa con un buco

piuttosto che un oncia della fed a premio mi prendo le 500 lire caravelle a sconto

ciao

[oento]

mi intrometto anch io ultimamente sto vedendo lotti di monete che vanno a sconto sull argento perche` nessuno le vuole.

tra queste vi dico che si trova anche roba interessante.

io per esempio ultimamente ho trovato a meno dell argento un 2 kronor svedesi 1903 , un 2000 ryal iraniano del 1880 ca e una rupia EIC del 1820 circa con un buco

piuttosto che un oncia della fed a premio mi prendo le 500 lire caravelle a sconto

ciao

Ciao Rick

Sono d'accordo!

[oento]

Nel frattempo le vendite record di American Eagle continuano,

i dati aggiornati per il mese di febbraio sono di 3.240.000 Oz/unità.

Sommati a i 6.422.000 di Gennaio fanno la bellezza di 9.662.000Oz/unità.

[oento]

Uno studio di GFMS indica per il 2011 una produzione mineraria in crescita a 800 milioni di once che, dovrebbe

portarel'offerta totale comprensiva del riciclo a 900 milioni/Oz.

Questi valori si confrontano con una domanda stimata (sempre da GFMS) in crescita a 885 miloni/Oz.

Un ruolo di primo piano è giocato dalla Cina che, nel corso del 2010 è passata da paese esportatore netto a

vorace acquirente.

L'Asia e la Cina in particolare sta accumulando oro e consumando argento.

Produzione mineraria di argento cinese (milioni di Oz) (da CPM Group):

2005 - 80,5

2006 - 83,6

2007 - 86,8

2008 - 90

2009 - 96,5

2010 - 98,1

Domanda cinese di argento (miloni di Oz) ( da CPM Group):

2005 - 96,6

2006 - 103,8

2007 - 119

2008 - 121,8

2009 - 139,2

2010 - 163,2

Importazioni nette di argento cinesi (milioni di Oz) (da CPM Group)

2005 - 94,3

2006 - 33,9

2007 + 36

2008 + 63,2

2009 + 29,2

2010 + 163,2

Modificato 29 Marzo, 2011 da oento

[oento]

iShares Silver Trust a oggi (30 marzo) detiene 11.139,52 tonn. di argento fisico,

il 15 novembre 2010 con i prezzi dell'argento intorno a 26 $/oncia deteneva 10.718 tonn.

aumentando la posizione di ben oltre 400 t.

[oento]

Con i prezzi oramai ben sopra i 40$/Oz, è uscito il report (GFMS) riguardante il 2010:

per quanto rigurda gli investimenti sono aumentati del 40% (radoppiando quasi la quantità del 2009) a 5,6 miliardi di dollari.

Gli ETF detengono 582,6 milioni di once, 114,9 milioni in più rispetto al 2009,

l'investimento in monete (Silver Eagle) e medaglie è salito del 28% segnando un altro record a 101,3 milioni/Oz,

anche le once canadesi e australiane sono a nuovi record.

La domanda industriale è salita a 487,4 M/Oz (403,8 nel 2009)

in gioielleria un modesto aumento a 167 M/Oz (158,9 nel 2009)

La produzione mineraria ha raggiunto 735,9 M/Oz (718,3 nel2009)

il recupero di rottami a 218 M/Oz (188,4 nel 2009)

la produzione totale per il 2010 (compreso il de-hedeging) ha raggiunto 1056,8 milioni di once

Anche se il report del GFMS afferma che è consapevole che i recenti investimenti provengono da denaro speculativo

il quale potrebbe lasciare il mercato rapidamente è invertire o modificare significativamente il corso dei prezzi.

Modificato 11 Aprile, 2011 da oento

[oento]

I prezzi hanno oramai raggiunto i 43$/Oncia, nel frattempo The Silver Institute, tra i vari dati

riporta quello dei costi di estrazione (mineraria) che sono scesi di circa 1% dal dato del 2009,

più precisamente si è passati 5,29$/Oz del 2009 ai 5,27$/Oz del 2010.

Top 20 paesi produttori di argento nel 2010 (miloni di once)

128,6 - Messico

116,1 - perù

99,2 - Cina

59,9 - Australia

41,0 - Cile

41,0 - Bolivia

38,6 - Stati Uniti

37,7 - Polonia

36,8 - Russia

20,6 - Argentina

18,0 - Canada

17,6 - Kazakhstan

12,3 - Turchia

9,7 - Marocco

9,7 - India

9,2 - Svezia

6,9 - Indonesia

6,3 - Guatemala

3,4 - Iran

2,8 - sud Africa

[oento]

Consumo di argento nel settore teconologico (2010)

Cellulari - 250mg per unità, domanda 1,6 miliardi di unità - totale 13 milioni di oz

Pc portatili e similari - 1 gr per unità, domanda 960 milioni di unità - totale 22 milioni di oz

Automobili - 10-30 gr per unità, domanda 72 milioni di unità - totale 36 milioni di once

Film celle solari - 0,15-0,25/cella, domanda 14 gigawatt - totale 47 milioni di oz

Batterie a bottone - 1gr/unità, domanda 156 milioni - totale 5milioni di oz

(Fonti GFMS)

Modificato 27 Aprile, 2011 da oento

[oento]

Con i prezzi oramai in area 47-48 $/Oz, il CME Group ha annunciato che il future CBOT sull'argento ha raggiunto il suo nuovo record (319204 contratti)

e gli open interest i 240344 contratti, nuovi record rispetto a quelli del 9 novembre 2010 (201216) per il future e,

quello del 21 aprile 2011 (235992) per le opzioni.

[renatopiselli]

anche l'argento sta salendo io l'ho visto a €0,93 al grammo ma credo che salirà anche lui come l'oro ancora di un bel po'.

[ersanto]

Con i prezzi oramai in area 47-48 $/Oz, il CME Group ha annunciato che il future CBOT sull'argento ha raggiunto il suo nuovo record (319204 contratti)

e gli open interest i 240344 contratti, nuovi record rispetto a quelli del 9 novembre 2010 (201216) per il future e,

quello del 21 aprile 2011 (235992) per le opzioni.

Vuoi dire che l'open interest nelle opzioni sull argento e' passato da 235992 a 240334 ? Mi sembra praticamente lo stesso.

Hai il breakdown fra put e call, o il put/call ratio ? E sono opzioni su cosa, esattamente ? SLV, futures, tutte quelle che hanno l'argento come sottostante combinate ?

[oento]

Ciao Ersanto

L'articolo del CME non specifica niente, si limitano a solo dire che si è avuto un record di scambio sul future e sulle opzioni.

Modificato 6 Maggio, 2011 da toto

[oento]

Nonostante la forte domanda industriale del settore tecnologico in continuo sviluppo e la ripresa economica e, la forte domanda da

investimento l'argento ha subito una notevole battuta d'arresto, passando in pochi giorni da 50 a 41$/Oz.

I media tengono a sottolineare che nonostante tutto ciò, e nonostante che le quote di iShares Silver Trust abbiano perso circa il 10%

cambiando di poco (si fa per dire) le posizioni da 11.139tonn a 10.909,06 tonn di argento fisico detenuto.

Però bisogna tenere presente che se anche Silver Trust è il più grande etf con le sue 49milioni di oncie detenute (aggiornate ad oggi)

rappresente solo una parte del mercato (anche se notevole) il mercato complessivo dei soli etf è di circa 600 milioni di oncie.

[ersanto]

SLV ha perso circa il 20% in pochi giorni, esattamente come la quotazione del metallo. Del resto ci sarebbe da diffidare di un commodity ETF che non si comporta esattamente come il sottostante.

Quello che e' successo e' che COMEX ha aumentato i margini sui futures e la domanda speculativa si e' volatilizzata istantaneamente. Se mai ci fosse stato il dubbio che un aumento cosi rapido fosse dovuto ad altro.

[ersanto]

Mamma mia che botta! 30% in quattro giorni. Immaginatevi che dovrebbe succedere ad una compagnia per un' oscillazione del genere...

Questo fa il paio con 1/7/80, anzi mi meraviglio che dalla finestra non ho visto nessuno "in volo"; un po' di gente che si e' bruciacchiata per bene ci deve essere stata.

[oento]

...

Forse passavano a velocità sonica o supersonica!

[oento]

Vendite di American Eagle (in Oz./numero di monete)

Gennaio - 6.422.000

Febbraio - 3.240.000

Marzo - 2.767.000

Aprile - 2.819.000

Maggio - 1.421.000 (provvisorio)

Totale da inizio anno - 16.669.000

[oento]

Gli americani dicono frequentemente che l'argento "ha una doppia personalità" puo essere sia un metallo" prezioso" o un "metallo industriale"

il metallo può essere rapidamente spostato dalla domanda all'offerta e viceversa in base a questa bilateralità , perchè non è un vero e proprio bene rifugio come l'oro.

Gli investitori (quelli non professionali) dovrebbero rendersi conto che l'argento è una "merce" non un'altra valuta come l'oro.

Secondo Jon Nadler (e non solo lui) analista senior di Kitco Bullion i prezzi erano completamente distorti dai fondamentali domanda/offerta,

gli investitori sono stati attirati molto dal fatto che è a buon mercato rispetto ai 1500$ dell'oro, e tutti dagli studenti ai disoccupati ai pensionati

da casa con il loro pc (continua Nadler) negoziando in modo esagerato hanno gettato benzina sul fuoco.

Modificato 16 Maggio, 2011 da oento

[oento]

Rapporto Oro/Argento (media mensile) - 1976-2011

(Fonti Mineweb)

Il rapporto oro/argento si trova da metà maggio in un range compreso tra 42/1 e 43/1

mentre in questi giorni e ritornato intorno 31 - 32/1.

[oento]

A quanto si legge, ultimamente (con riferimento esplicito ai primi giorni di maggio) è stata effettuata negli USA, una campagna o guida all'acquisto

di argento fisico per mandare a gambe all'aria JP Morgan Chase e alcuni suoi compari (ad esempio HSBC) autori di una politica manipolatoria

sui prezzi del metallo, con la Cina che ha importato nel solo mese di febbraio 245tonn. di argento fisico e, con la zecca americana e canadese

che hanno dichiarato esaurito il loro argento fisico, tutto questo ancora con i prezzi in area 40$/Oz, JPM ha sentito tremare la terra sotto i piedi,

essendo "corta" (come si dice in gergo) di parecchie centinaia di milioni di once al prezzo poco sopra ai 20$.

Come fare per evitare che il prezzo continuasse a salire? al Chicago Merchantile Exchange (CME) hanno alzato (per la sesta volta consecutiva)

i margini iniziali e il mantenimento del future rispettivamente a 11.745$ e 8.700$, tutto questo a mercati aperti cosi soprattutto "le mani deboli"

si sono scoraggiate e hanno venduto, l'effetto è stato temporaneo, dopo pochi giorni i prezzi hanno ripreso a salire, in contemporanea la

JPM ha giocato su due tavoli, ha ottenuto in tempi record la licenza per detenere legalmente nei propri

caveau oro e argento a garanzia dei contratti future trattati al CME, normalmente per ottenere la licenza occorono almeno 45 giorni

per le varie verifiche dell'idoneità strutturale e contabili dei richiedenti, mentre JPM ha ottenuto la licenza in soli due giorni.

Qualcuno si chiede: da dove è arrivato in fretta e furia l'argento fisico da detenere a garanzia dei contratti nei caveau?

Modificato 27 Maggio, 2011 da oento

[nibanny]

A quanto si legge, ultimamente (con riferimento esplicito ai primi giorni di maggio) è stata effettuata negli USA, una campagna o guida all'acquisto

di argento fisico per mandare a gambe all'aria JP Morgan Chase...

La campagna dovrebbe risalire a qualche mese fa ed era andata "viral" soprattutto su internet e YouTube. Naturalmente il successo è stato più che altri tra coloro che già investono in argento, J6P (Joe Six Pack, l'uomo comune) non ha idea di come funzioni il mercato dei metalli preziosi e quindi, praticamente, non ha ricevuto il messaggio.

Comunque, il mio commento era solamente per condividere un video molto divertente che girava su YouTube a fine 2010.

Io non avrei il coraggio di girare un simile video! :o

PS: oento, grazie mille per le informazioni che condividi sul forum, sempre molto interessanti e accurate.

PS2: non fidarti di Nadler, sono anni che dice che l'oro è in una bolla e tornerà sugli $800/oz! ;)

[oento]

La campagna dovrebbe risalire a qualche mese fa ed era andata "viral" soprattutto su internet e YouTube. Naturalmente il successo è stato più che altri tra coloro che già investono in argento, J6P (Joe Six Pack, l'uomo comune) non ha idea di come funzioni il mercato dei metalli preziosi e quindi, praticamente, non ha ricevuto il messaggio.

Salve NIbanny, avevo visto qualche mese fà il video.

Grazie per i complimenti.

[oento]

Riguardo ai flussi di denaro sull'argento al COMEX:

volumi giornalieri 2010 - 5miliardi di $/giorno

volumi giornalieri 2011 - 17miliardi di $/giorno

Fonti Thomson Reuters

[oento]

Vendite di American Eagle (in Oz./numero di monete)

Gennaio - 6.422.000

Febbraio - 3.240.000

Marzo - 2.767.000

Aprile - 2.819.000

Maggio - 1.421.000 (provvisorio)

Totale da inizio anno - 16.669.000

Maggio - 3.653.500

Giugno - 1.617.000 (provvisorio)